همبستگی جفت ارزها در فارکس

بازار فارکس، بازاری پیچیده و پر نوسان است که در آن ارزها به‌صورت جفت‌ارز معامله می‌شوند. یکی از مفاهیم مهم برای موفقیت در این بازار، درک همبستگی جفت‌ارزها است. همبستگی به رابطه‌ای گفته می‌شود که بین دو جفت‌ارز وجود دارد؛ به‌طور مثال، ممکن است جفت‌ارزها در یک جهت مشابه حرکت کنند (همبستگی مثبت) یا در جهت‌های مخالف (همبستگی منفی). این موضوع می‌تواند تاثیر زیادی بر تصمیمات معاملاتی داشته باشد. شناخت این روابط به معامله‌گران کمک می‌کند تا ریسک‌های خود را بهتر مدیریت کرده و از فرصت‌های سودآور استفاده کنند. در این مقاله، به بررسی همبستگی جفت‌ارزها در فارکس و کاربرد آن در استراتژی‌های معاملاتی خواهیم پرداخت و نشان خواهیم داد که چگونه می‌توان با استفاده از این اطلاعات عملکرد معاملاتی خود را بهبود بخشید.

نکات کلیدی مقاله

• همبستگی‌های ارزی می‌توانند مثبت یا منفی باشند؛
• همبستگی مثبت به این معنی است که دو جفت‌ارز تمایل دارند در یک جهت حرکت کنند؛
• همبستگی منفی به این معنی است که دو جفت‌ارز تمایل دارند در جهت‌های مخالف حرکت کنند؛
• همبستگی‌ها، چه مثبت و چه منفی، فرصتی برای کسب سود بیشتر یا پوشش ریسک در معرض خطر را فراهم می‌کنند؛
• ارزها همچنین می‌توانند با قیمت کالاهایی مانند نفت یا طلا همبستگی داشته باشند.

همبستگی جفت‌ارزها در فارکس چیست؟

در بازار فارکس، جفت ارزها به‌طور مستقل حرکت نمی‌کنند، بلکه تحت تاثیر عوامل اقتصادی، سیاسی و حتی روان‌شناختی، به هم وابسته هستند. این وابستگی به‌صورت مثبت یا منفی ظاهر می‌شود و به آن همبستگی جفت ارزها (Currency Pair Correlation) گفته می‌شود.

انواع همبستگی جفت ارزها

همبستگی جفت ارزها به سه دسته کلی تقسیم می‌شود:

• همبستگی مثبت (Direct Correlation): در این حالت، دو جفت ارز در یک جهت حرکت می‌کنند. اگر یکی افزایش یابد، دیگری نیز معمولا رشد می‌کند. برای مثال، EUR/USD و GBP/USD اغلب همبستگی مثبتی دارند، زیرا هر دو تحت تاثیر دلار آمریکا قرار دارند.
• همبستگی منفی (Inverse Correlation): در این نوع همبستگی، دو جفت ارز در جهت مخالف هم حرکت می‌کنند. یعنی اگر یکی افزایش یابد، دیگری کاهش پیدا می‌کند. به‌عنوان مثال، EUR/USD و USD/CHF معمولا همبستگی منفی دارند، زیرا دلار آمریکا در یکی ارز پایه و در دیگری ارز متقابل است.
• عدم همبستگی (Zero Correlation): برخی جفت ارزها ارتباط خاصی با یکدیگر ندارند و ممکن است به‌طور تصادفی حرکت کنند. در این حالت، تغییرات قیمت یک جفت ارز تاثیری بر دیگری ندارد.

همبستگی جفت‌ارزها چگونه اندازه‌گیری می‌شود؟

برای اندازه‌گیری میزان همبستگی بین جفت ارزها، از ضریب همبستگی (Correlation Coefficient) استفاده می‌شود. این ضریب بین 1+ و 1- قرار دارد:

ضریب همبستگی 1+ (همبستگی مثبت کامل)

ضریب همبستگی مثبت یک نشان‌دهنده همبستگی مثبت کامل است (دو جفت ارز دقیقا در یک جهت حرکت می‌کنند).

ضریب همبستگی 1- (همبستگی منفی کامل)

ضریب همبستگی منفی یک نشان‌دهنده همبستگی منفی کامل است (دو جفت ارز دقیقا در جهت مخالف حرکت می‌کنند).

ضریب همبستگی صفر (بدون همبستگی)

ضریب همبستگی صفر نشان می‌دهد که هیچ ارتباط مشخصی بین دو جفت ارز وجود ندارد.

معامله‌گران حرفه‌ای با بررسی این ضریب، استراتژی‌های خود را تنظیم کرده و از فرصت‌های معاملاتی استفاده می‌کنند.

جدول همبستگی جفت ارزها در فارکس

در این بخش، به جداول همبستگی جفت‌ارزها نگاهی می‌کنیم و می‌بینیم که روابط بین جفت‌ارزها در بازار فارکس می‌تواند تغییرات مختلفی داشته باشد. در زیر خلاصه‌ای از همبستگی جفت‌ارزهای اصلی برای تاریخ 8 آگوست 2024 آورده شده است:

جدول همبستگی EUR/USD

داده‌ها تا تاریخ 8 آگوست 2024 / منبع: myfxbook.com

جدول همبستگی AUD/USD

داده‌ها تا تاریخ 8 آگوست 2024 / منبع: myfxbook.com

چطور از این جدول استفاده کنیم؟

• اعداد نزدیک به 1+ نشان‌دهنده همبستگی مثبت قوی هستند (حرکت هم‌جهت).
• اعداد نزدیک به 1- نشان‌دهنده همبستگی منفی قوی هستند (حرکت خلاف جهت).
• اعداد نزدیک به 0 نشان می‌دهند که ارتباط خاصی بین جفت ارزها وجود ندارد.

مثال عملی: در جدول بالا، EUR/USD و GBP/USD همبستگی 0.92+ دارند، یعنی در بیشتر مواقع، این دو جفت ارز در یک جهت حرکت می‌کنند. اما EUR/USD و USD/CHF همبستگی 0.68- دارند، یعنی معمولا در خلاف جهت یکدیگر حرکت می‌کنند. برای مشاهده‌ی جداول دقیق همبستگی جفت‌ارزها و اطلاعات بیشتر، می‌توانید به سایت Forex Markets مراجعه کنید که به‌طور مداوم این اطلاعات را به‌روز می‌کند.

نحوه معامله با همبستگی جفت‌ارزها

در معاملات فارکس، همبستگی میان جفت‌ارزها می‌تواند به عنوان یک ابزار تحلیلی قدرتمند برای تصمیم‌گیری بهتر استفاده شود. این همبستگی نشان می‌دهد که دو جفت‌ارز چگونه نسبت به یکدیگر حرکت می‌کنند و آیا تغییرات قیمتی آن‌ها به صورت مشابه یا معکوس است. معامله‌گران از این مفهوم برای کاهش ریسک، تایید سیگنال‌ها و حتی اجرای استراتژی‌های هجینگ (hedging) استفاده می‌کنند.

مثال‌ نحوه معامله با همبستگی جفت ارزها

همبستگی مثبت EUR/USD و GBP/USD

زمانی که دو جفت‌ارز همبستگی مثبت بالایی دارند (مانند EUR/USD و GBP/USD)، معمولا در یک جهت حرکت می‌کنند. اما به این معنا نیست که همیشه باید در هر دو جفت‌ارز پوزیشن مشابهی باز کنید، زیرا این کار ریسک را دو برابر می‌کند. یک روش بهتر این است که:

• اگر سیگنال قوی برای خرید در یک جفت‌ارز مشاهده کردید، بررسی کنید که آیا جفت‌ارز همبسته نیز تایید می‌کند یا خیر؛
• به جای باز کردن دو معامله‌ی یکسان، می‌توانید حجم معامله را روی دو جفت‌ارز تقسیم کنید تا از مدیریت سرمایه بهتری برخوردار شوید.

فرض کنید تحلیل شما نشان می‌دهد که EUR/USD به دلیل ضعف دلار آمریکا در حال رشد است. اگر GBP/USD نیز رفتار مشابهی نشان دهد، این مسئله می‌تواند سیگنال شما را تایید کند. اما به جای باز کردن دو پوزیشن خرید کامل، می‌توان حجم معامله را بین این دو تقسیم کرد.

همبستگی منفی EUR/USD و USD/CHF

جفت‌ارزهایی که همبستگی منفی دارند (مانند EUR/USD و USD/CHF)، معمولا در جهت مخالف یکدیگر حرکت می‌کنند. این ویژگی می‌تواند در استراتژی‌های هجینگ (hedging) یا متنوع‌سازی (diversification) به کار رود.

فرض کنید یک معامله‌ی خرید در EUR/USD باز کرده‌اید. اگر همبستگی منفی آن با USD/CHF همچنان قوی باشد، می‌توانید در USD/CHF پوزیشن فروش بگیرید. این کار در صورت نوسانات غیرمنتظره می‌تواند به عنوان یک پوشش ریسک عمل کند، اما نباید تصور کرد که این روش همیشه ضرر را به طور کامل جبران می‌کند، زیرا شدت حرکت در هر جفت‌ارز ممکن است متفاوت باشد.

دلیل اهمیت همبستگی جفت‌ارزها برای معامله‌گران فارکس

بعد از بحث در مورد همبستگی جفت‌ارزها و نحوه معامله آن‌ها، اکنون به این نکته می‌رسیم که چرا فهم و شناخت این همبستگی‌ها برای معامله‌گران فارکس اهمیت دارد.

• کاهش ریسک: با شناخت همبستگی‌ها، می‌توانید جفت‌ارزهایی با همبستگی منفی یا ضعیف را در سبد معاملاتی خود قرار دهید. این امر به کاهش ریسک کلی شما کمک می‌کند. چرا؟ چون اگر یک جفت‌ارز در معاملات شما ضرر کند، احتمالا جفت‌ارز دیگر در جهت مخالف حرکت کرده و ممکن است ضرر را جبران کند.
• پیشگیری از ریسک زیاد در معاملات: اگر شما همزمان در جفت‌ارزهایی با همبستگی بالا معامله کنید، تغییرات بازار می‌تواند به صورت یکسان بر تمام معاملات شما تاثیر بگذارد. بنابراین، با انتخاب جفت‌ارزهایی با همبستگی پایین یا منفی، می‌توانید از این خطر جلوگیری کنید.
• شناسایی فرصت‌های معاملاتی: همبستگی جفت‌ارزها می‌تواند به شما کمک کند تا فرصت‌های جدیدی برای معامله پیدا کنید. برای مثال، اگر دو جفت‌ارز با همبستگی مثبت به طور همزمان روند قوی دارند، ممکن است جفت‌ارز دیگری که رفتار مشابهی دارد هم فرصت مناسبی برای کسب سود باشد.
• پوشش ریسک با استفاده از همبستگی منفی: یکی از بهترین روش‌ها برای پوشش ریسک، معامله با جفت‌ارزهایی است که همبستگی منفی دارند. این استراتژی به شما کمک می‌کند تا در صورت نوسانات شدید بازار، از کاهش ارزش یکی از جفت‌ارزها با سود حاصل از دیگری محافظت کنید.

در مجموع، درک عمیق همبستگی جفت‌ارزها به شما این توانایی را می‌دهد که بازار را دقیق‌تر تحلیل کرده و تصمیمات هوشمندانه‌تری در راستای اهداف معاملاتی خود بگیرید. در تاریخ، همبستگی جفت‌ارزها در شرایط خاص اقتصادی، از جمله بحران‌های مالی، به وضوح دیده شده و تاثیرات آن بر معاملات قابل‌توجه بوده است. برای درک بهتر این مسئله، بیایید به یکی از مثال‌های شناخته‌شده در بازار فارکس نگاهی بیندازیم و ببینیم که چگونه همبستگی میان جفت‌ارزها در عمل بر تصمیم‌گیری معامله‌گران تاثیر گذاشته است.

نمونه‌ای از همبستگی جفت‌ارزها در بازار فارکس

یکی از مثال‌های جالب از همبستگی جفت‌ارزها، رابطه بین EUR/USD و USD/CHF در دوران بحران مالی جهانی سال 2008 است. در آن زمان، با افزایش نااطمینانی در بازارهای مالی، سرمایه‌گذاران برای حفظ سرمایه خود به دلار آمریکا به‌عنوان یک دارایی امن پناه بردند. این اتفاق باعث شد ارزش دلار در برابر یورو و فرانک سوئیس افزایش یابد.

• EUR/USD: با قوی‌تر شدن دلار، یورو ضعیف شد و این جفت‌ارز کاهش پیدا کرد.
• USD/CHF: فرانک سوئیس هم تا حدی قوی شد، اما نه به‌اندازه دلار آمریکا. در نتیجه، USD/CHF برخلاف EUR/USD حرکت کرد و افزایش یافت.

در این بازه زمانی، این دو جفت‌ارز همبستگی منفی شدیدی را نشان دادند. به این معنا که هرگاه ارزش دلار افزایش می‌یافت، EUR/USD کاهش پیدا می‌کرد، درحالی‌که USD/CHF در جهت مخالف، صعود می‌کرد. این همبستگی منفی به معامله‌گران کمک کرد تا با استفاده از استراتژی‌های متنوع، ریسک خود را کاهش داده و سبد معاملاتی خود را متعادل کنند. این مثال نشان می‌دهد که چگونه شناخت همبستگی جفت‌ارزها می‌تواند در شرایط بحرانی به معامله‌گران کمک کند تا تصمیمات آگاهانه‌تری بگیرند و در برابر نوسانات شدید بازار محافظت شوند.

همبستگی جفت‌ارزها با کالاها

بعضی از ارزها نه تنها با یکدیگر، بلکه با قیمت کالاهایی مانند نفت یا طلا همبستگی دارند. این همبستگی بیشتر در مورد کشورهایی که صادرکننده عمده این کالاها هستند، مشاهده می‌شود.

• دلار کانادا (CAD) و نفت خام: قیمت دلار کانادا معمولا با قیمت نفت ارتباط مثبت دارد. به این معنا که وقتی قیمت نفت بالا می‌رود، دلار کانادا هم تقویت می‌شود. این همبستگی به‌ویژه در جفت‌ارز USD/CAD قابل مشاهده است. برای مثال، وقتی قیمت نفت بالا می‌رود، دلار آمریکا تضعیف می‌شود و معامله‌گران می‌توانند در جفت‌ارز CAD/JPY پوزیشن خرید بگیرند یا در USD/CAD پوزیشن فروش باز کنند.

• دلار استرالیا (AUD) و طلا: قیمت دلار استرالیا به‌شدت به قیمت طلا وابسته است. از آنجا که استرالیا یکی از بزرگ‌ترین صادرکنندگان طلا است، افزایش قیمت طلا معمولا موجب تقویت AUD/USD می‌شود.

• JPY و طلا: ین ژاپن به‌عنوان یک ارز پناهگاه امن شناخته می‌شود و طلا نیز همین ویژگی را دارد. در زمان‌های عدم قطعیت اقتصادی، سرمایه‌گذاران معمولا به سمت ین یا طلا حرکت می‌کنند که این مسئله باعث هم‌راستایی قیمت این دو دارایی می‌شود.

عوامل تاثیرگذار بر همبستگی ارزها

در بازار فارکس، همبستگی بین ارزها می‌تواند تاثیر زیادی بر استراتژی‌های تجاری و تصمیمات سرمایه‌گذاری داشته باشد. درک عواملی که بر این همبستگی تاثیر می‌گذارند، برای معامله‌گران اهمیت بالایی دارد.

1. ارتباطات اقتصادی: وقتی دو کشور روابط تجاری قوی یا سیاست‌های اقتصادی مشابه دارند، ارزهای آن‌ها معمولا همبستگی بیشتری با هم دارند. این همبستگی به دلیل تبادلات تجاری و تاثیرات اقتصادی میان دو کشور به وجود می‌آید.
2. ارزهای مشترک: بعضی ارزها به هم وابسته هستند، مثل جفت‌ارزهای EUR/USD و EUR/JPY. این ارزها چون به یک ارز مشترک متصل هستند، بیشتر هم‌جهت حرکت می‌کنند.
3. احساس ریسک: وقتی بازار نوسانات زیادی دارد، سرمایه‌گذاران به سمت ارزهای امن مثل دلار آمریکا یا ین ژاپن می‌روند. این تمایل به ارزهای کم‌ریسک باعث می‌شود که همبستگی بین برخی جفت‌ارزها بیشتر شود.

این عوامل می‌توانند تاثیر زیادی در تغییرات و همبستگی‌های بازار داشته باشند. با این حال، برای تحلیل دقیق‌تر همبستگی ارزها، نکات دیگری هم وجود دارند که باید به آن‌ها توجه کرد. در ادامه به این نکات می‌پردازیم.

نکاتی که باید به آن‌ها توجه کنید

• همبستگی تغییر می‌کنند: احساس ریسک، شرایط اقتصادی، سیاست‌های پولی و مالی و رویدادهای ژئوپولیتیک می‌توانند همبستگی‌ها را تقویت یا تضعیف کنند. بنابراین، همبستگی‌ها به طور مداوم در حال تغییر هستند و باید همیشه به داده‌های به‌روز توجه کنید.
• همبستگی به معنی علت و معلول نیست: مشاهده این که دو جفت‌ارز به طور مکرر به صورت هم‌جهت حرکت می‌کنند، لزوما به معنای این نیست که یکی باعث حرکت دیگری است. در واقع، عوامل اقتصادی متعددی در پس این حرکات وجود دارند که باید به طور جامع تحلیل شوند.
• بازارهای مالی سیستم‌های پیچیده‌ای هستند: بازارهای مالی عموما روابط پیچیده‌ای بین دارایی‌های مختلف دارند. تغییر قیمت یک دارایی می‌تواند واکنش‌های زنجیره‌ای در سایر دارایی‌ها ایجاد کند. این پیچیدگی‌ها موجب می‌شود شناسایی روابط ساده علت و معلول در این بازارها بسیار سخت باشد. در بازارهای مالی، دارایی‌ها با هم ارتباط زیادی دارند. تغییر در قیمت یک دارایی می‌تواند باعث تغییرات در دارایی‌های دیگر شود، بنابراین نمی‌توان همیشه یک علت ساده برای حرکت‌ها پیدا کرد.

استفاده هوشمندانه از جفت‌ارزها

درک درست از همبستگی ارزها می‌تواند به شدت استراتژی شما را در فارکس تقویت کند. اما برای استفاده بهینه، نیاز به تمرین و بررسی مداوم دارید. قبل از سرمایه‌گذاری واقعی، بهتر است استراتژی‌های خود را در حساب دمو تست کنید تا به خوبی با رفتار جفت‌ارزها آشنا شوید. یاد بگیرید که تنها شناسایی همبستگی‌ها کافی نیست. موفقیت در این است که تحلیل درست، مدیریت ریسک و آگاهی از شرایط بازار را در کنار هم داشته باشید. با تمرین در حساب دمو و تجربه بیشتر، می‌توانید از این روابط پیچیده بازار بهره ببرید و ریسک‌هایتان را به خوبی کنترل کنید.

سوالات متداول

همبستگی جفت‌ارزها در فارکس چیست؟

همبستگی جفت‌ارزها به رابطه‌ای بین دو جفت‌ارز گفته می‌شود که ممکن است مثبت، منفی یا صفر باشد. در همبستگی مثبت، دو جفت‌ارز به‌طور هم‌زمان در یک جهت حرکت می‌کنند. در همبستگی منفی، حرکت یکی از جفت‌ارزها مخالف دیگری است و در همبستگی صفر هیچ ارتباطی میان قیمت‌ها وجود ندارد.

چگونه می‌توان همبستگی جفت‌ارزها را اندازه‌گیری کرد؟

همبستگی جفت‌ارزها با استفاده از ضریب همبستگی اندازه‌گیری می‌شود که مقدار آن می‌تواند بین 1- تا 1+ باشد. ضریب 1+ نشان‌دهنده همبستگی مثبت کامل، ضریب 1- نشان‌دهنده همبستگی منفی کامل و ضریب صفر نشان‌دهنده عدم همبستگی است.

چرا همبستگی جفت‌ارزها برای معامله‌گران مهم است؟

شناخت همبستگی جفت‌ارزها به معامله‌گران کمک می‌کند تا ریسک‌های خود را مدیریت کرده و استراتژی‌های معاملاتی بهینه‌تری ایجاد کنند. به‌ویژه در مواقعی که بازار نوسانات زیادی دارد، معامله‌گران می‌توانند از همبستگی‌ها برای کاهش ریسک یا شناسایی فرصت‌های سود استفاده کنند.

کدام جفت ارزها بیشترین همبستگی را دارند؟

جفت ارزهایی EUR/USD و GBP/USD بیشترین همبستگی را دارند.